基于主成分分析法的审计收费影响因素实证分析
——以上证A股公司为例
武宁宁 首都经济贸易大学
摘要： 随着各个公司更注重自身发展，对审计服务有更严格的要求，所以对审计收费影响因素进行研究很有必要。采用主成分分析法，研究上证A股上市公司。结论发现：上市公司的规模、事务所知名度、偿债及盈利能力对审计收费有显著影响，为企业和事务所提供有效的参考。
关键词： 审计收费；影响因素；上证A股；实证分析
随着公司的发展，外部审计变得越来越重要，各个利益相关者可以通过审计结果来了解公司的经营等情况。但是现在的审计公司有很多，对于不同的上市公司、审计单位，其审计收费都是不一样的。虽然在2001年，中国证监会就发布了规范，首次明确要求上市公司在年报中披露审计费用[1]，实行政府指导价。但是实务中还是存在很多问题，那么这项收费到底受哪些因素的影响呢？
一、文献回顾
有很多学者对审计收费影响因素进行研究，得到的结果不完全相同。国外学者Simunic(1980)最早提出了审计费用的几个影响因素，发现资产规模是最重要的影响因素[2]。之后，Francis(1986)用修正的Simunic模型进行研究，也得出资产规模有显著性影响[3]。丁晓燕和王善平学者分别通过研究发现，审计费用与被审计单位规模、会计师事务所规模呈显著正相关[4]。萨茹拉学者研究发现，审计收费与被审计单位的经营状况、审计风险、事务所知名度有很大关系[5]。
通过总结之前国内外学者的研究结果，发现大部分学者只是选取部分指标分析其影响，得到的结论不能全面涵盖。在此基础上，选取了相对更重要的十几个指标，用主成分分析法进行降维分类，然后通过实证分析其影响程度，由此得到的结论可靠性更强、涵盖面更广。
二、研究设计
(一)样本选择及数据来源
文章选取了上证A股的部分上市公司2016年的财务数据，数据主要来自CSMER数据库和中注协网站，并使用stata14软件进行分析。同时，也对样本进行剔除，最终，文章共收集了906家上市公司及14491个数据。
(二)变量选取
文章选择12个指标进行分析。被解释变量：①Lnfee公司审计费用的对数。解释变量：①Lnasset上市公司规模，用公司总资产对数表示；②Liquid流动比率；③Quick速动比率；④Lev资产负债率；⑤OCFR经营现金净流量对负债的比率；⑥ITO存货周转率；⑦TAT总资产周转率；⑧ROE净资产收益率；⑨EPS每股收益；⑩ROA总资产净利率；(11)Top10事务所规模，属于四大或国内前十的为1，否则为0；(12)NPM销售净利率。
(2)主成分计算
三、实证结果及分析
(一)主成分分析
1. 主成分分析检验
杨头村：主要出露花岗岩及火山岩，植被类型多为针叶、阔叶混杂林，植被季节性常年变化不大，具有稳定的庇荫效果，可为茶园生长提供漫射光，利于茶叶化合物转化。另外在松树林区有野生兰草分布，茶叶采摘期与兰草开放时间相当，茶叶在山间兰花的熏陶下，饱含兰花香，且兰花香越浓的茶汤所冲泡茶叶的滋味和香气越持久。
首先，我利用 Blackboard平台小组工具将班级学生按一定策略分成若干小组，六人为一组，群体内部的异质性，群体之间的同质性，让每个群体成员集体讨论，并给予群体积极和创新的名称，这有利于团结，形成团队目标和团队精神。在平台上分组的同时，教室里桌组也同步摆好，每一组设正副组长两人。正组长：负责组织该小组成员开展合作学习，并负责小组内成员纪律，小组内部组织讨论的总结。副组长：负责及时收发课内外作业资料，并做好作业的检查、督促和反馈工作。教师在Blackboard平台上构建团队页面，这些页面专为小组学习而设计。该组的成员可以使用工具进行讨论，如通信，文件交换以及组之间的邮件发送和接收。
(1)主成分选取
DEA方法的一个重要功能在于，可以通过找出投入要素的冗余和产出的不足，进而有针对性地为战略决策和发展路径提供转变的方向和程度。该研究更加注重投入最小和最小投入下高新技术企业利益最大化，所以分析中采用CCR模型。DMU4企业的纯技术效率<1，说明该企业的投入存在一定的冗余，可通过投影分析比较发现投入无效率的要素，从而更好的为高新技术企业发展提供量化的参考依据。在此，借助软件(DEA-SLOVER3.0)对DMU4高新技术企业进行超效率DEA分析，运行后的结果显示如表4。
通过相关性分析，检验各变量之间的共线性，以及主成分分析是否有效。结果表明各自变量之间的相关系数比较小，即共线性较小，所以主成分的结果很好。
通过肯德尔检验、smc和kmo检验所有自变量的共线性，共线性越强，说明越适合对其进行分类。肯德尔检验结果发现大多数都在0.05水平下显著相关，smc和kmo检验结果显示总体的数值都比较大，而且kmo总体值达到0.6122。因此可以做主成分分析[6]。
可以得到F1—F7与变量之间的关系式(这里只列举一个)：
3）千方百计保护好叶片，确保9月底保叶率达到90%以上，以利于制造更多的养分，否则除袋后，果实内的水分容易倒流，出现果皮皱缩现象。
一般选择累积解释率达到80%的成分，由结果可以看出，前七个主成分的解释能力达到了85%，所以选择前七个主成分进行分析。
F1=-0.2544*Lnasset+0.4867*Liquid+0.5021*Quick-0.4813*Lev+0.2449*OCFR-0.0184*ITO+0.0037*TAT+0.1601*EPS+0.3165*ROA+0.0705*ROE+0.1410*NPM-0.0609*Top10
(3)具有描述性。东北方言重叠式的又一个语法意义是具有描述性。如上面例子中所举的“嘚嘚嗖嗖”，它没有特别具体的实际行为动作，而是通过某些动作表现出一个人不稳当、不安分的状态。
1. 相关性分析
建立如下回归模型：Lnfee=c+β1F1+β 2F2+β3F3+β4F4+β5F5+β6F6+β7F7+ξ
(二)回归分析
由此可以通过每个主成分中变量系数的大小分析每个主成分主要反映哪方面。F1反映公司偿债能力；F2反映单位盈利能力；F3和F4分别反映企业经营状况与审计单位知名度或规模；F5代表经营活动产生的现金净流量占总负债的比例；F6反映销售净利率与净资产收益率；F7代表总体规模。下面进行回归分析。
2. 主成分分析
2. 回归分析
表1是对审计费用(Lnfee)和F1—F7回归的结果：
由表1得出回归方程为：Lnfee=5.248-0.2852*F1+0.0442*F2+0.0435*F3+0.3748*F4-
0.0636*F5+0.1308*F6+0.2118*F7
与往年不同的是，内忧外患背景下，2018年市场出现了一个极端现象，一元股和垃圾股的数量大幅增多，这导致跌幅榜上前十名尽是这些标的。如跌幅排名第一的是已进入退市整理的中弘股份，今年累计跌幅88%，排名第二和第三名的是遭遇实控人掏空资产的保千里以及面临重大诉讼案件的ST富控，累计跌幅分别高达87%和85%。
通过表1也可以看出，回归方程总体非常显著，F值也比较高，说明拟合效果较好，所以回归结果可信。回归结果表示公司偿还债务的能力越强，审计服务的费用会越低。企业的经营状况、盈利能力越好，说明企业的业务比较繁杂，审计费时费力，所以审计费用会越高。除此之外，会计师事务所规模和公司规模越大，表明公司的名声越大，所以收取的费用越高。而单位指标、现金流量占比对审计费用没有显著性影响。
四、结论与建议
总结以上分析，国家应该加强收费标准的规定，使其公平、公开、透明，还要制定专门的惩治措施。另外，事务所也应该不断增强自身的实力，增强公司的内部控制，提高审计水平。但是文章还存在一些不足之处，比如数据只选取一年的，不能够进行多年的动态分析。以后改正文章的不足，再深入分析。
表1 回归结果
参考文献：
[1]王宁.上市公司审计收费影响因素实证研究现状评析[J].财会通讯(学术版 )，2006(12)：98-100.
[2]Simunic，D.A. The Pricing of Audit Services： Theory and Evidence [J].Journal of Accounting R esearch，1980，18 (1)：161- 190.
[3]Francis J.R， Stokes D.J. Audit price，product differentiation， and scale economies：further evidence from the Australian market[J].Journal of Accounting Research， Research，1986(5)：383-393.
[4]丁晓燕.上市公司审计收费影响因素实证研究——基于深市A股2009年研究数据 [J].会计之友 ，2012(26)：105-107.
[5]萨茹拉.上海市A股上市公司审计费用影响因素实证研究[J].商业会计，2016(08)：124.
[6]陆凤莲.基于主成分分析法的广西上市公司财务分析[J].改革与战略，2006(06)：107-110.
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