借“势”融资，本文主要内容关键词为：融资论文，此文献不代表本站观点，内容供学术参考，文章仅供参考阅读下载。
中小企业规模小、可抵押物少、风险大，容易受到经营环境的影响。而且，中小企业类型比较多，资金需求一次性小，这加大了融资的复杂性，增加了融资的成本和代价。反现金融业的特殊性，它所实行的谨慎原则，不利于风险性较高的中小企业。而且，从银行融资的手续繁琐，影响了中小企业的融资积极性。金融企业“嫌贫爱富”喜欢“批发”，不喜欢“零售”，使中小企业融资处于不利地位。
那么，如何解决这些问题呢？借“势”融资是解决中小企业融资的有效手段之一。
所谓借“势”融资，就是通过依靠信用度高、保证能力强的企业、机构，或者联合若干弱势中小企业形成联保体的方式，有效解决中小企业独立融资中存在的信用度低、保证能力弱的根源问题。以下通过几个案例说明借“势”破解中小企业融资问题的要点。
案例1：厂商银业务
某企业是医药销售公司，经过多年经营建立了较大的销售网络。目前药品市场处于买方市场，因为具有庞大的市场销售网络，对大型医药厂家具有十分重要的意义，大药厂对其依赖程度越来越高。虽然各药厂对该公司的账期及赊销比例方面给予了充分的优惠，但随着各大药厂销售规模的扩大，该企业在销售网络上占用的流动资金需求也不断扩大，而该企业由于属于流通企业，没有更多的固定资产可用于抵押贷款。经过了解，对与该企业合作的某大型制药企业及银行充分沟通后，策划公司建议并协助该企业从银行申请办理了额度为3000万元的厂商银业务，极大地缓解了该企业流动资金需求上的压力。
案例2：保理融资
某中小企业是为某大型特种钢铁企业提供原材料的供应商，他们有着长期友好的合作历史，目前特钢厂对该企业提供的原材料依赖程度非常高。由于特钢厂产品的市场需求量持续增长，也给作为材料供应商的企业带来很大的商机。为此该企业急需融入资金扩大生产经营规模。因没有充足的抵押物等原因，该企业很难在银行获取流动资金贷款。策划公司接受融资策划服务委托后，发现由于结算模式的原因，导致该企业的应收账款平均余额长期维持在4000万元左右。因此为该企业策划并协助向银行申请办理总额度为2000万元保理融资业务。
案例3：合理利用动产资源
“有多少钱就能做多少钱的生意”，中小物资经营企业主经常抱怨说，由于资金全都“卷”进生意里去了，没有钱投资固定资产。依靠专业化管理的大型仓储公司以仓单质押融资是中小企业借“势”融资的另一条途径。策划公司利用某大型专业化的仓储公司仓储管理和信誉优势，为仓储公司和银行牵线搭桥，共同建设中小企业仓单质押融资平台。把企业沉淀的动产盘活，利用金融杠杆把生意做大。仓储公司增加仓储规模，增加了收入，稳定了客户。由于有仓储企业提供的回购保证，银行降低了业务成本，规避了中小企业的信用风险，形成了稳定的业务渠道。
案例4：质押库存变现金
某物资公司利用仓单质押业务将存放在仓储公司仓库里的金属材料质押给银行，利用质押额再次进货，购进的金属材料同样存放在银行指定的仓库，仓储公司受银行委托对这些金属材料进行监管，物资公司每卖一批金属之前，必须将等值抵押金额存入银行，仓储公司依据银行签发的提货单放行。结果是物资公司实现零库存，通过质押库存变成现金，只要向银行存入质押额度一定比例的价格风险保证金即可。具体地说，自有600万元资金可以做到1000万元生意。仓单质押期限一般为半年，像金属材料，质押顺利的话，一个月可以周转一次，融入的 400万元资金全年可以多做4800万元生意，放大倍数惊人。
某企业是生产安装大型库房门及各种卷帘门的企业，由于国内航空业快速发展，该企业2007年仅机库门就获得了4000多万元生产安装合同，急需追加500万元的流动资金。但由于该企业之前的营业规模小，可抵押资产只有700万元，难以在银行直接获取贷款支持。得到该企业的委托，策划公司以该企业获取的生产安装合同为出发点，策划相适应的现金流计划与可行的融资方案，有效利用平台获得500万元的流动资金贷款支持。能够得到贷款支持的主要原因是，策划方案充分证明该企业获取贷款支持后有良好的效益且经营风险较低，不仅完全有能力按期偿还贷款，企业自身也能够快速发展，因此银行适度放宽了该企业的资产抵押率。