“十三五”银行业大变革，本文主要内容关键词为：银行业论文,大变革论文，此文献不代表本站观点，内容供学术参考，文章仅供参考阅读下载。
2015年12月11日，央行发布11月份金融数据显示，M2达到137.40万亿元，同比增速13.7%，创近一年半来新高；但人民币贷款仅增加7089亿元，同比少增了2347亿元。由此可见，宽松货币环境下，信贷规模却不断减少，银行传统的利差盈利模式悄然改变。 另一组数据显示，截至三季度，我国商业银行不良率高达1.59%，远高于年初1.25%水平。12月7日，中国银行国际金融研究所预测，2016年上市银行不良率或将达2.0%水平，拨备覆盖率将逼近150%监管红线。 由此，用“一边是海水，一边是火焰”来形容商业银行当下的境遇，实不为过。 近日，财政部副部长刘昆在以“经济转型与商业银行风险管理”为主题的“2015邮储银行高峰论坛”上指出，国内外经济形势错综复杂，国家出台了一系列金融改革政策，金融领域向非国有资本的开放进一步扩大，中小型金融机构骤增，金融组织、金融产品和金融服务推陈出新，互联网金融甚为活跃，利率和汇率市场化改革进一步加深，使得整个金融系统竞争加剧且实体经济融资需求日渐多元化。强大的风控能力和转型魄力，将是商业银行能否在竞争中立足的关键。 与此同时，11月发布的《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议》（下称《建议》）提出，2016～2020年的“十三五”将是中国跨越中等收入陷阱、向更高发展阶段迈进的艰难跃升期。 这即是说，当银行业转型遭遇国家经济转型的洪流时，前者无疑将顺应后者的发展趋势，迎接空前的大变革。 而商业银行已推出一些转型举措，例如加强“互联网+”布局，创新融资模式，提升风控能力，向下铺陈消费金融和普惠金融等等，目前还都大多尚欠火候，或不够深钻，或不够开放，往往显出踯躅的步态。 “考验战略定力和市场应变能力的时刻到了。”央行金融稳定局局长宣昌能在前述高峰论坛上表示，整个银行业都要勇于迎接新挑战，抓住重要战略机遇期，唯有顺应经济转型，才能行稳致远。 大洗牌，新革命 阿里发布数据称，2015年11月11日“双十一”当天销售额达912亿元，支付宝第一小时交易达1.17亿笔，全天每分钟完成跨境交易近2.3万笔，高达前一年的2.5倍。其交易数量、规模均已超过美国PayPal，位列全球电子支付机构之首。 当下，“互联网+”已从余额宝等“宝宝类”理财产品，向以大数据为支撑的互联网金融2.0版攀升，拉开了与商业银行亦敌亦友的竞争架势。 毫无疑问，这股浪潮虽未颠覆传统金融，但带给商业银行的各方面冲击，不可小觑。 在农业银行首席经济学家向松祚看来，大批互联网企业借助移动互联、大数据等技术进入金融业，催生了互联网融资、电子商务等诸多金融模式，资金融通等日渐转向了银行体系之外。加之支付脱媒、融资脱媒、资产管理脱媒均加速形成，传统金融面临的是一场大洗牌、新革命。 “中国银行业走过了举世瞩目的黄金十年。”邮储银行行长吕家进在前述论坛上表示。当前的新挑战，本质上是新一轮经济转型对银行业提出的新要求，差异化发展将是中国银行业破茧重生的必由之路。 这即是说，商业银行不应再以邻为壑，而是应该借力打力。 前述《建议》明确提出，“十三五”期间，要加快金融体制改革，提高金融服务实体经济效率。围绕支持创新发展，银行业要创新金融配套服务等体制机制，注重各类金融产品和金融服务的科学集成，积极探索创新融资模式，动态满足大众创业、万众创新的特色金融需求，推动实施创新驱动发展战略，助推发展动力转换。 《建议》还提出，要通过优化信贷投向、科学利率定价等市场化方式，支持实施“中国制造2025”，支持传统产业改造升级和战略性新兴产业发展，推动产业结构调整，促进城乡区域协调发展，促进新型工业化、信息化、城镇化、农业现代化同步发展。 对此，商业银行的普遍做法是，设立互联网金融云平台，实现网上银行、移动金融、自助银行、微银行等多端口接入。一部分银行还打造了“智慧银行”，将个人网银、手机银行、电话银行等与营业网点、自助设备相联通，实现电子渠道和实体网络的互联互通。 “这只是简单提高电子化覆盖率，将线下业务挪至线上。”专家指出，绝大部分银行的电子覆盖率已达99%以上，这只是技术革新，而非理念革新。 除此以外，一些原本被寄予厚望的直销银行等“纯线上银行”，却因为受到监管层对于远程电子账户开户等措施的限制，始终进展缓慢。 “要实现借力打力，传统金融就必须具备一定的互联网基因。”邮储银行董事长李国华表示，要从机制体制、思维模式上下功夫。 李国华告诉记者，邮储银行近期在综合考虑了战略协同、交易价格等多方面因素后，引进了涵盖三种类型的10家机构作为战略投资者，其中包括蚂蚁金服和腾讯两家互联网企业，很大程度上就是因为它们的互联网基因——两家企业与邮储银行具有良好的互补性，未来将共享渠道、客户、技术和人才等资源，共建线上线下一体化的金融服务体系。 在他看来，银行业转型，不仅是线上线下业务渠道的相互呼应，还更要获取互联网信息，并运用大数据技术实现精准化营销和个性化服务。“唯有具备互联网思维，才能向大数据分析、智能化判断、精准化管控的新型管理方式转型”。 全面风控时代到来 “十三五”期间不容忽视的是，我国银行业外部生态系统骤变的同时，内部资产质量压力进一步加重。 “金融业之所以盈利，就是因为其承担了适当的风险。”香港交易所首席中国经济学家巴曙松指出，银行业的核心能力就是风险管理能力。 然而，中国银行国际金融研究所发布报告称，2016年上市银行不良率或达2.0%水平，拨备覆盖率将逼近150%监管红线。 在吕家进看来，经济增速放缓给商业银行带来的严峻挑战是资产劣变——企业出现经营困难，银行业也无法独善其身。并且，在我国新旧动力转换之际，各种矛盾、冲突和风险事件或将更加频繁，银行业资产质量将承受更大压力，守住风险底线将成为商业银行面临的巨大挑战。 因而“十三五”期间，商业银行必须打响资产质量保卫战。 对此，宣昌能提出三点建议： 其一，银行须更加关注第一还款主体的偿债能力，提升风险评估和管理水平。 近年来，商业银行存在一种倾向，就是在贷款评审过程中过于依赖企业互保、联保、第三方担保等第二或第三还款来源，不够注重对借款人第一还款来源的风险评估和分析。实践证明，第二还款来源往往只是形式上增加了一道屏障，风控作用有限。 以担保为例，通过第三方担保机构的担保，似乎实现了银行的风险外包，但担保机构与银行相比，并不具备信息和风控优势，分担损失的资本实力也很有限，且一些担保机构还从事超范围和违规经营，导致2013年以来部分地区的民营担保公司爆发了非法集资等风险事件。 商业银行在贷款评审时，应把第一还款来源作为核心判断依据，依靠自身风控水平的提升和精细化管理，来提高抗风险能力。 其二，商业银行须强化资本约束，更加注重资本质量。 2008年国际金融危机的主要教训之一，即发达经济体的商业银行资本充足率较高，但资本构成中存在一些不具有损失吸收能力的低质量资本，资本质量不高而导致危机蔓延。我国商业银行普遍资本结构单一，补充渠道有限，因而须通过引入战投、公开上市和发行可吸收损失的资本债等，不断提高抵御风险和吸收损失的能力，并要制定适合的资本规划。 对此，吕家进表示，邮储银行的资产质量始终良好。截至9月末，信贷资产不良率仅为银行业均值的一半左右。但尽管如此，邮储银行还通过引战等措施来进一步强化风险管理。 据悉，邮储银行此次引战，选择摩根大通、淡马锡、加拿大养老基金投资公司作为战投，正是希望借鉴国际一流金融机构的风险管理理念、经验与方法，打造稳健经营、风控良好的百年银行。 宣昌能的第三个建议，是借助存款保险制度的推出，强化银行业的基础性制度安排。 他表示，全国3600多家银行业金融机构均已完成了投保手续，截至7月末，投保机构5月和6月的应缴保费也已全部归集。由此，将逐渐形成一系列金融安全网络，维护存款人利益的同时，也加强了银行业风险防范和处置的制度性。 “当然，还需要监管层采取‘宽严相济’的监管政策。”吕家进进一步提出。 在经历了高速发展之后，银行业积累的风险问题正在迅速分化，监管层应该一方面适度提高风险容忍度，鼓励银行加快调整资产结构，支持经济平稳转型；另一方面，应严格检查执法、严格执行信息披露制度，加强投资者风险教育，维护投资者合法权益，严控系统性、行业性风险。 创新融资模式 商业银行转型必须直面的第三个问题，是传统“老三样”——存、贷、汇，已经面临融资脱媒、支付脱媒、信贷脱媒、资产管理脱媒等，其“负债端主导”、“存款立行”等老旧观念必须革新，须在资产证券化等领域走出一条新路来。 “利率和汇率市场化改革的深入，正在倒逼商业银行从坐享利差收益的时代走出来。”向松祚指出。 记者发现，2014年以来，整个金融体系的融资端就存在诸多显著变化，为商业银行转型敲醒了警钟。 一方面，存量债务资本化的趋势明显，政府、企业和金融机构去杠杆的意愿强烈。各级政府和企业、机构均开始发行债务融资工具，包括短融、超短融、中票等，来逐步置换商业银行的贷款和类贷款。并且，政府和企业也逐步将自己的应收账款、应收租赁款等权益性资产，以资产证券化来变现盘活。 另一方面，增量融资逐步趋向于股权化。这其中，出现了基建设施PPP融资模式，以及企业IPO需求加强等现象，各类产业基金、创投基金、并购基金等新型融资工具高度活跃。 如此背景之下，中国的融资结构正在发生巨变，传统的存、贷、汇已无法支撑商业银行的可持续发展，利差收益模式受到冲击。 邮储银行金融市场部总经理党均章分析，中国经济的转型升级，在融资端催生了一种亦股亦债的融资需求，既非传统以信贷为主体的间接融资需求，也非直接以股权为主体的股权融资需求，但可以同时作为股权和债务存在，例如永续债、可转债、优先股、产业基金等。 “我们的产品也在转型。”一位平安银行金融市场部人士称，这种模式既能降低企业债务杠杆，又能在信贷需求下降之后，为银行在“资产荒”下获取高收益产品提供渠道，为转型做好过渡。 对此，巴曙松建议，“十三五”期间，商业银行要学会从重资产经营转为轻资产经营，因为前者往往是面对产能过剩行业，不能再将宝贵的金融资源给予这些本该淘汰的产业。银行必须学会服务创新型企业，创抵押担保方式。 并且，“双创”时代到来，银行也不能再习惯于服务有正现金流的成熟企业，而要学会在“种子阶段”就介入企业的探索和成长。 “创新融资模式不仅仅是手段。”巴曙松解释，更是银行要从服务于成熟企业，转向服务于企业的全生命周期，“这将是一个质的改变”。 以消费金融“接地气” “十三五”期间，中国经济的另一显著特征，是“三驾马车”中的投资和出口增速回落，消费对GDP增长的贡献率超过了50%，俨然成为拉动经济增长的第一驱动力。 2015年11月11日，国务院常务会议提出，要以改革创新破除制约消费扩大的体制机制障碍，优化消费环境，加大财税、金融等政策支持，发展消费信贷，将消费金融公司试点推广至全国，有利于传统消费提质升级，新兴消费蓬勃发展。 11月23日，国务院发布《关于积极发挥新消费引领作用加快培育形成新供给新动力的指导意见》，明确提出“完善金融服务体系，鼓励金融产品创新，促进金融服务与消费升级、产业升级融合创新”。 商业银行转型的一个重大机遇，将蕴藏于此。 “消费金融市场空间巨大。”中央财经大学银行业研究中心主任郭田勇认为，这是金融业发展的下一个风口。 截至2014年，我国整体信贷余额85万亿元，个人消费信贷占比仅18.1%，而这一数据在美国却高达60%以上。以中国庞大的人口基数和经济体量计算，未来数年内，消费金融将保持20%左右的复合增长率。 在郭田勇看来，银行业的下一步，就应该是向个人业务延伸，实现自身可持续发展的同时，增加国家的新消费、新供给和新动力。 自国务院开放消费金融市场准入之后，商业银行、互联网企业和小贷公司等纷纷抢滩，仅银行系的消费金融公司，几年内就涌出了邮储银行、北京银行、永隆银行、平安银行、湖北银行、徽商银行等近十家。 但很显然，银行系尤其个人金融领域经验丰厚的商业银行，其消费金融业务的先动优势更为明显。 之于银行本身，由于消费金融的服务对象是个人，风险分散、抗周期能力强，且单笔风险权重低，有助于资本节约。并且，客户尤其年轻客群对线上消费及其金融服务的接受程度提升非常快，银行可充分借力于“互联网+”。 “银行本身还具备资金成本低廉、客户资源广大、授信风控技术强等优势，消费金融无疑会增加收入。”平安银行人士坦言，“银行系消费金融公司不怕竞争”。 那么，新生的消费金融公司与“母银行”之间又该保持怎样的竞合关系？ 吕家进解释，邮储银行成立中邮消费金融公司，与邮储银行本身要实现差异化经营和错位发展。前者主要提供小额、无抵押、利率较高的贷款服务；后者主要业务是房贷、车贷和优质客户消费贷款等，以大数据、云计算等技术来优化业务流程和服务能力。两者遵循风险隔离、错位经营、协同发展的原则，目的是共同构建起同时覆盖优质客群和长尾客群的多层次、多样化服务体系。 “这其中，风控是关键。”吕家进表示。 对此，郭田勇建议，商业银行设立消费金融公司，应该区别于过去依靠人海战术和高利率的粗放型模式，朝着轻资产的方向走，一方面把控成本，一方面形成一整套良好的风险管理模式。“不能成为高利贷的漩涡”。 他还建议，“十三五”期间，消费金融还要重视农村市场，挖掘其巨大的市场空间。 以邮储银行为例，2015年前三季度，该行依托网点优势，向农村地区投放消费贷款占比近40%，较2014年同期增加10个百分点，增速达城市的1.3倍，且农村地区的消费金融规模已达全行的35%。 “顺应整个经济发展转型的方向，顺应国家战略发展的需要，商业银行才能经受住考验，才能成功地站在下一个风口上。”李国华表示。标签：银行论文; 金融论文; 商业银行论文; 邮储银行论文; 消费金融论文; 银行融资论文; 银行风险论文; 融资风险论文; 十三五规划论文; 吕家进论文; 融资论文;