（1.恩梯梯数据（中国）有限公司，北京 100102；2.北京乐汇天成电子商务股份有限公司，北京 101300）
摘要：现阶段，随着社会经济的快速发展，在很大程度上促进着中小企业的发展。中小企业作为我国经济最有活力的组成部分，在社会发展中发挥着至关重要的作用。但是，通过深入的研究分析我们发现，当前中小企业在发展的过程当中，融资难、融资风险大等一系列问题，极大得抑制着中小企业的经营发展。在这种情况下，全面加强对中小企业的供应链融资对策的研究分析具有重要意义。
关键词：经济新常态；中小企业；融资困境；风险；策略
一、中小企业供应链融资的发展概述
回顾供应链管理的产生背景，能够在很大程度上加大对新管理理念与技术的推广与应用，并且在接下来的发展当中，企业供应链管理必将会成为重要的发展方向之一。上世纪七十年代，企业管理人员就比较注重产品质量问题，并且将全面提升质量管理力度以及管理技术视为促进企业发展的重要支撑力量。到了八十年代，产品质量已经成为企业发展的必备技能，但是产品质量却不再是唯一的竞争优势。在这一过程当中，企业生产效率也成为企业发展的重要影响因素，并且精益生产以及准时制等全新的管理理念以及管理技术也应运而生。到了九十年代，企业在有效的提升了生产效率的同时，也逐渐将重点放在和其他各个优秀企业之间的合作当中，也就是我们所说的供应链管理，这对于企业的发展来说，是极为有利的。在经过不断的发展之后，供应链管理已经成为企业发展的重要方向。随着经济全球化的快速发展，市场之间的竞争也越来越激烈，在这一过程当中企业必须要真正重视起对企业各个环节的经营，并对其进行供应链管理的实施。与此同时，全面加强和其他企业之间的交流合作，取其精华，弃其糟粕，进而促进自身企业的经济、社会效益的提高。
当前，据相关数据资料统计，我国已经有近一千万家中小企业，占企业总数的百分之九十九，产值为总产值的百分之六十四，税收占总量的百分之四十三。但是，通过深入的研究分析我们发现，在融资方面，我国中小企业只占到了百分之三十左右。中小企业在整个经济活动当中占用的资金非常多，因此也就成为现代经济发展的重要支撑力量。
二、供应链融资的相关概念
（一）供应链融资的内涵
供应链进行融资，简单来说就是指银行在审查供应链的过程当中，以供应链的管理情况作为企业的核心内容，并将其作为基础，然后对大型企业以及中小企业提供的其所需要的金融商品或者金融服务的一种银行融资方法。在整个供应链当中，除了核心企业，大多都是中小企业的金融服务，因此我们也可以将供应链融资视作为是面向中小企业的金融服务。银行作为供应链融资的中心，通过将供应链当中的各个企业进行有机的融合关联，进而形成一个整体，然后再充分的结合融资所形成的关联性以及企业的特点来设定融资方案，并最终完成对资金流向以及信息流向的一种综合管理。供应链进行融资的最根本特点就是在供应链当中，应有一个大型核心企业，并将其作为根本出发点，进而进行融资。
（二）供应链融资的重要性
（1）有效衔接了供应链各节点的功能
中小企业融资的特点主要包括短、平、快等特点。在固有的金融管理模式当中，银行的融资是只针对大型企业的，由于中小型企业的投入低、回本小，因此也就被拒之门外。供应链融资的出现，有效的改善了这一问题。供应链融资模式下，使得银行逐渐改变了只为单个企业提供金融服务的现象。他需要从整体的方向出发，进而综合的考虑融资链的整体，有效衡量企业的整体发展动向。在供应链当中，银行不再单纯的只是一个提供基金的人，还需要和企业积极的进行合作。这样一来，不仅在很大程度上有效的衔接了供应链的各个环节，而且还在很大程度上简化了以往传统融资的复杂过程。供应链模式下，在很大程度上促进了银行和各个链条企业之间的联系，进而形成了一种长期稳固的资金链条关系。通过这样的方式，不仅能够在很大程度上降低融资资金的投入成本，而且还有效的促进了银行业务效益的提高。
（2）结合核心企业的信用情况获得金融环境
通过供应链的融资方法，不仅能够为自身的发展创造一个良好的融资环境，而且还能够在很大程度上增强企业和银行彼此之间的联系。银行充分的结合企业的实际信用状况、并利用链条关系，以此来实现对企业的掌握，通过这样的方式，将资金投入到可靠的中小企业当中。这不仅在很大程度上创新了融资模式，拓展了银行的融资范围，而且还有效的处理了供应链当中的各个资金环节出现不均的现象，促进了中小型企业的良好发展。供应链手段的出现，虽然能够让链条当中的每一个企业都保持一个统一的目标，那就是企业在促进自身发展，创造经济效益的同时，促进全体的发展。同时应积极的进行沟通交流，进而在潜移默化当中形成一种能够共生和反哺的体系。
（3）改变了传统融资模式担保物的限制
供应链融资，在很大程度上打破了以往传统的融资观念，并且不再强求企业抵押固定资产或者不动产，但是需要将企业中的收账项目、动产作为抵押，这样一来，就更加具有灵活、流动等性能。供应链当中的企业活动中心大多是围绕中心企业展开的，因此他的收账项目信用和中心企业的信用两者是相关联的。在这一模式之下，银行在面对中小企业的供应链融资产品的风险程度也就会逐渐降低到与企业贷款风险相匹配的水平。
三、经济新常态下中小企业的融资困境
当前，中小企业在社会经济发展当中占据着至关重要的地位。但是，中小企业在发展的过程当中所面临的融资问题，在很大程度上制约着企业的发展。具体来说，中小企业主要面临着以下几个方面的问题。
（一）融资渠道狭窄
一般来说，中小企业的直接融资渠道大多包括股票、债券以及私人资本市场。但是由于当前我国自身市场整体发展水平并不高，再加上并没有建立一套完善、规范的金融体系，因而也就无法为其提供一个更加高质量的服务。与此同时，在我们上述所说的融资渠道当中，相关领导部门也就制定了准入条件，包括企业资本规模、信用等级等方面，都提出了较高的规定。但是截至目前中小企业获准发行的上市企业仅仅只有八百多家，由此我们不难看出，中小企业的直接融资渠道是非常狭窄的。
（二）内源融资资金不足
内源融资作为企业资本融通的重要方式，有着成本低、效益高等一系列巨大的优势，同时这也是形成中小企业资本的主要方式。现阶段，导致我国中小企业融资难的原因主要包括消费和积累矛盾、缺乏税收优惠以及规定折旧率较低等因素。在这种情况下，也就导致了我国中小企业仅仅只有百分之三十以下的资本。由此我们不难看出，当前我国中小企业并没有一套完善的融资机制。随着中小企业规模的不断扩大，内源融资已经越来越无法满足企业的巨大资金需求，因此对于信贷融资的需求也就越来越大。
（三）银行贷款难度较大
通过深入的调查分析我们发现，当前中小企业均存在着直接融资难度大的现象，我们单纯的依靠内源融资的话，必然会在很大程度上影响到企业的可持续发展。在这种情况下，中小企业融资大多集中于间接融资渠道上。
期刊文章分类查询,尽在期刊图书馆通过对中小企业的经营风险以及收益来看，商业银行融资服务对象往往更倾向于大型企业。因为这不仅能够在很大程度上促进银行经济效益的提高，而且还能够有效的避免所出现的一系列银行风险。不得不说，中小企业在市场发展的过程当中存在着一系列的风险，并且极易倒闭，再加上自身并没有构建完善的财务制度，缺乏对于足额财产低压和担保。在这种情况下，也就导致银行并不愿意为中小企业放款，在潜移默化当中加大了中小企业银行贷款难度。
（四）缺乏完善的间接融资渠道
所谓的间接投资渠道，主要包括融资租赁、商业信用以及票据贴现等等。除了银行贷款之外，我国并没有建立完善、规范的间接融资形式，在这种情况下，也就导致了间接融资选择方式小的现象，这在很大程度上影响着中小企业的又好又快发展
四、中小企业供应链融资风险
首先，中小企业思维局限，无法顺应时代潮流。通过对供应链核心企业担保融资模式来看，中小企业和核心企业之间已经建立了相应的信用，并且能够有效的控制风险。但是由于中小企业之间的思维存在一定的局限性，更为注重的是融资，在这个情况下，就极易导致信用系统出现崩溃，这在很大程度上提高了融资风险。
其次，中小企业由于自身劣势局限，成为高风险融资对象。上文中我们说到当前我国中小企业的技术含量并不高，再加上部分管理人员素质并不高，管理方式落后以及缺乏先进的经营理念，这也就带很大程度上影响着中小企业的发展，无法树立良好的核心竞争力。通过深入的研究分析我们发现，当前大部分的中小企业融资条件和银行要求存在一定的差距，再加上自身并没有融资的优势，因此这其中所存在的风险是无法预料的。
最后，中小企业由于核心竞争力不够，技术水平低，进而也就成为高风险融资对象。中小企业缺乏信息化、数据化发展，进而出现了信息不对称、流程不规范以及技术不达标等一系列现象。信息不对称，必然无法进行科学的融资，信息误差的不断增加，必然会进一步加大融资风险。中小企业市场会发生牛鞭效应，如果这一现象发生在供应链融资过程当中的话，必然会给融资机构以及核心企业到来巨大的风险。
五、经济新常态下中小企业供应链融资对策
（一）创新供应链手段融资的技术规模
供应链融资对于技术方面有着较高的要求，要想提升供应链效率，我们就必须要切实提高信息技术管理水平。当前我国供应链企业大多是独立发展的形式。在这种情况下，我们要想扩大供应链融资技术规模，就必须要加快建立数据共享平台，进而实现在平台当中交流企业的数据。通过信息共享，使得供应链上的各个中小企业，都能够充分的结合自身的发展状况，进而进行及时的调整，最终在共同利用资源的同时，共同发展企业。
（二）发展供应链中直接融资的方法
现阶段，由于我国直接融资的供应链手段并不成熟，因此我国供应链融资手段大多采取的是间接融资方法。供应链融资在我国仍然是存在极大的发展空间的。供应链融资的发展方向，也会朝着直接融资的方向发展。我们要想有效解决当前中小企业所存在的融资难的问题，我们就必须要全面发展供应链中直接融资的方法。在直接融资的区域当中，我们通过连接金融市场的各个环节，不仅能够有效的促进我国供应链融资手法的进步，而且还能够在很大程度上促进中小企业的良好发展。
（三）构建完善的供应链管理系统
对于中小企业的供应链融资来说，我们不仅需要银行准备更加全面的融资计划，最大限度的确保融资链管理的正常运行，同时也需要链条当中的各个企业同时参与进去。通过银行和中小企业两者之间的协同努力，构建一套更加完善的供应链管理体系。我们通过从内部提升资本运营效率的方式，能够在很大程度上降低供应链融资系统风险。从表面来看，链条当中的各个企业属于实力竞争关系，但是从内置上来看，其实是属于供应链的竞争关系。因此，中心企业就应起到良好的带头作用，进而引导企业更好的进行集体化的管理观念。与此同时，我们还应积极的建立一套完善的供应链激励机制，进而促进企业全体成员的归属感，彼此之间形成一个相互依赖的利益共同体。一般来说，中心企业都具备完善的奖惩制度，并且供应链成员能够享受到核心企业所提供的一系列的优惠政策，这能够在很大程度上提升供应链成员的抗风险能力。与此同时，通过银行和中小企之间的共同努力，建立稳定、融洽的战略合作关系，并建立完善的、实时共享的信息系统，这样一来，就能够在第一时间内掌握产品市场动态，有效的弥补了以往在产品和市场方面人才储备的不足。
（四）促进第三方物流的发展
银行所开展的供应链方法，在对企业进行融资服务的过程当中，往往离不开第三方物流企业的大力支持。在这种情况下，银行就可以充分的结合第三方物流企业的运营规模和能力，授予该物流企业相应的信用额度，然后由第三方物流企业，更加有效的应对融资企业贷款风险。通过这样的方式，不仅能够在很大程度上优化了流程，而且还极大的降低并转移了银行贷款风险，进而也就为供应链企业提供了更加有效的融资机会。由此我们不难看出，银行在开展供应链融资服务的过程当中，离不开第三方物流企业的有效帮助。
（五）完善中小企业信用评价体系
建立一套完善的中小企业信用评价体系具有重要意义。虽然供应链融资系统能够有效的降低单个企业的风险，但是却无法完全避免其中所产生的信贷风险。在这种情况下，建立完善、规范的中小企业信用评价体系尤为重要，不仅能够在很大程度上确保市场交易的安全性，而且还能够在很大程度上提高银行控险能力。同时也只有建立了信用评价体系，银行才会更加放心的为中小企业设计并实施融资方案，进而使得企业在短时间内就能够完成融资服务，有效的解决自身所存在的一系列资金难题。
结语
综上所述，经济新常态下，给中小企业带来了巨大的发展机遇，但同时也带来了一系列严峻的挑战。现阶段，在中小企业经营发展的过程当中，存在着融资难、融资风险大等一系列方面的问题，这在很大程度上影响着中小企业的又好又快发展。在这种情况下，我们就应积极的采取一系列有效措施，通过增进供应链相互融资关系、冲破供应链手段融资的技术规模、与银行企业共同努力，建设完善的供应链管理系统、大力加大第三方物流的发展，避免供应链中信贷的风险产生、建立健全的中小企业信用评价体系，促进我国中小企业融资业务的持续、稳定发展。
参考文献
[1]吴群．中小企业供应链融资的发展方向与对策［J］．现代经济探讨，2010(10):63－68．
[2]王峰．供应链金融模式下的中小企业融资研究［J］．中国商论，2015(18):24－29．
[3]闫俊宏，许祥秦．基于供应链金融的中小企业融资模式分析[J]．上海金融，2007(2):89－92．
[4]潘晓惠，陆岷峰.中小企业供应链融资风险和对策分析[J].吉林省经济管理干部学院学报.2011(01).
[5]苟文峰，刘杰.我国中小企业供应链融资问题研究———基于产业集群的视角的分析[J].中国商贸.2011(05).
[6]杜瑞，把剑群.商业银行与中小企业共赢之道———供应链融资[J].金融理论与实践.2010(02)..
论文作者:徐仙博1 游翠翠2
论文发表刊物:《知识-力量》2018年8月上
论文发表时间:2018/7/23
标签：融资论文; 供应链论文; 中小企业论文; 企业论文; 很大程度上论文; 银行论文; 也就论文; 《知识-力量》2018年8月上论文;