浅析企业信用评估的主要内容
杨瑾（中国建设银行股份有限公司台州分行）
摘要： 信用评估是银行业风险管理的重要手段，是实现银行业健康发展的有力保障。本文从企业信用评估的必要性入手，重点探讨信用评估的主要内容，为银行业提高风险管理的水平提出对策建议。
关键词： 信用评估；风险管理；银行业；企业信用
一、引言
对企业进行信用评估是银行信贷的一项基本措施，是保障贷款安全和维护银行利益的一道重要屏障，也有利于维护金融市场的稳定和可持续发展。当前，各商业银行间的竞争日趋激烈，为抢占市场，有些银行或某些从业人员有意或无意地放松了对企业的信用评估。这虽然在短期内可以实现扩大市场规模的目的，但从长远来看，对商业银行乃至整个金融体系来说埋下了重大的安全隐患，轻则使银行遭受损失，重则影响社会稳定。因此，各商业银行必须要高度重视信用评估问题，切实筑起维护银行资金安全和金融秩序稳定的防线。
二、企业信用评估的主要内容
所谓企业信用是指企业依法履约的能力和条件。企业信用能力取决于企业经营管理的理念和风格、企业资产的规模和结构、企业盈利的水平和质量、行业发展环境和前景等诸多因素。
药学服务在癌痛患者门诊治疗中的作用——设组对比癌痛咨询与回访指导的效果…………………… 龚晓英，刘睿娟，虞 勋，等（3·238）
（一）企业基本素质评估
企业基本素质评估包括对企业规模、技术装备水平、研究开发能力、从业人员素质、企业所处的地理和政策环境等的一系列的衡量和评价。
对企业规模的衡量，既可以通过财务指标进行分析，例如总资产、所有者权益总额、固定资产总额等指标，也可以从非财务角度进行评价，例如企业占地面积、员工人数、固定资产的种类和数量、内部机构或分支机构数量等。一般来说，财务指标获取较为容易，且能够比较综合反映企业的规模状况。但需要注意的是，财务指标容易受企业管理层“操纵”，在真实性、准确性方面可能存在一定的问题。另外，财务指标也存在固有的局限性，例如对于一些技术服务企业来说，资产规模不宜作为衡量其实力的指标。因此，在对企业规模进行评价时，应当综合比较财务指标和非财务指标。技术装备水平评价，主要是对企业的设备、工艺和产品的先进性进行衡量。在评价中尤其要注意同行业比较，确定企业的设备、工艺和产品在同行业中所处的水平。在技术装备水平评价中，还应当注意设备、工艺的实际运行以及产品质量稳定性等情况。企业研发能力的表现形式主要有新产品、新工艺推出情况，专利申报数量及发展趋势，非专利技术的开发及应用情况。从业人员素质主要包括学历结构、职称结构、年龄结构等基本情况，以及获得的人才称号数量和层级。企业所处的地理位置主要考虑自然环境、交通条件等是否满足企业经营的需要，区域经济能否支撑企业发展需要，当地政府的税收、土地等政策的支持力度能否促进企业的长远发展。
所谓盈利能力，是指企业创造利润的能力。企业盈利是企业偿付贷款本息的最终来源，是银行信贷安全的可靠保证，因此银行业要加强对企业盈利能力的分析和评价。通常，盈利能力的分析指标有销售利润率、总资产利润率、资本利润率、净资产利润率等。销售利润率是指销售毛利占销售收入的比重，该比重越高，企业的盈利能力越强。当该指标为负数时，表明单位产品成本高于产品单价，此时应当控制产品制造成本或者改善产品品质从而提高售价。总资产利润率是以利润总额除以资产总额来计算的，该指标反映了企业全部资产创造盈利的能力和水平。当企业的总资产利润率比较低时，重点关注企业是否存在闲置资产，对闲置资产及时进行处理，可以提高总资产利润率。资本利润率反映了企业资本金实现盈利的能力，是以净利润除以实收资本的结果。一般而言，利息费用具有“抵税”的作用，因此适当增加负债规模，可以提高企业盈利水平。净资产利润率是净利润除以净资产的结果，当企业实现盈利较多时，可以实施分红政策，一方面可形成良好的“资企”关系，另一方面也可提高净资产利润率水平。
（二）产业发展前景评估
随着社会经济的发展和技术的不断进步，产业也不断经历萌芽、快速成长、稳健发展、逐步消退的过程。在对企业信用进行评估时，要考虑企业的主营项目所处的发展阶段。若处于萌芽或快速成长阶段，意味着企业的信用能力也是在逐步提升的，银行可以考虑适当提高授信额度。若处于稳健发展阶段，则需要考虑企业是否有转产的意向和行动，若企业满足于当前行业稳健发展阶段给它带来的收益而无风险意识，银行则应当考虑逐步缩小信贷规模。若企业所处的行业正处于逐步消退行业，银行则要及时收回贷款，控制违约风险。在风险评估时，除了评价行业整体的发展前景外，还应当评估企业在行业中的地位，例如所占的市场份额、成本控制情况、毛利率水平、资产收益率等。在有必要的情况下，还应当考虑国外市场发展的趋势以及国际竞争力水平。依据财务报表信息，计算近几年企业主营业务收入占收入总额的比重、营业利润占利润总额的比重、资产收益率、净资产收益率等指标，并分析变动趋势，有助于评估确定企业发展的稳定性和信用状况。另外，还可以从国家产业政策导向方面考虑行业发展前景。一般来说，政策支持力度大的行业，具有较好的发展前景；而国家重点调控的行业，银行要谨慎考虑其发展前景，加强风险评估。
（三）企业经营管理水平评估
暴雨以变化快,时间短的天气特征使其在短临预报中的准确率一直不高,大部分研究关注如何提高数值模式预报质量,而本文结合地基GPS-PWV系统全面地分析了成都“8·9”暴雨过程中的水汽特征,得到如下主要结论:
综上所述，企业盈利能力指标一方面反映了企业盈利的水平和信用能力，另一方面也可反映出企业经营管理中存在的问题和治理对策。
对企业经营情况进行评估，需要考虑的因素有：企业经营的理念和思想，重点是经营者是否有风险意识，是盲目冒进还是裹足不前，这两者都不利于企业信用能力的提升；企业经营战略与规划，重点是主营业务是否具有竞争力，多元化发展战略能否有效分散风险；企业目标和经营方针，重点是经营目标是否可行，选择的经营方针是否有利于目标的实现，过高或过低的经营目标，都不利于企业信用能力的提升；企业的基建和技改规划等，企业的固定资产投资和技术改造深刻影响企业的发展。
（四）企业盈利能力评估
盖地（2008）指出：增值税作为企业上缴国家的最主要的税种，在现行利润表中了无痕迹，而以其为计税依据计算附加税却在利润表中列示，不具合理性，也不符合税负转嫁理论和商品价值论，现行的增值税会计处理方法影响财务报表质量。[3]
对企业管理情况进行评估，主要包括组织结构和管理制度的评估以及管理水平的评估两个方面。恰当的组织结构，能够保证企业业务活动的顺利开展，提高工作效率，同时形成相互监督、相互制约的工作机制，有效防止错误和舞弊的发生。企业的管理制度，是关于企业内部组织或岗位责、权、利的政策文件，健全、有效的管理制度是企业实现良性发展必不可少的重要条件。因此，在信用评估中，应当加强对企业组织结构设置状况和管理制度的建立、运行情况的调查。管理水平评估包括人事管理水平评估、采购管理水平评估、生产管理水平评估、营销管理水平评估、财务管理水平评估等方面。人事管理水平评价指标主要有人均产能、单位人工成本等；采购管理水平评价指标有单位采购成本、采购合同履约率等；生产管理水平的评价指标包括人均产能、废品率、产能利用率等；营销管理水平包括市场占有率、销售费用比率、销售合同履约率、货款收回率等；财务管理水平衡量指标利息费用率等。
（五）企业财务质量评估
财务质量评估是指在传统财务信息的基础上，对各财务项目的结构性（各个项目构成是否合理）、收现性（收入能够真实获得）和稳定性（不同年度是否存在大起大落）进行分析评价。结构性分析包括资金来源结构分析、资产结构分析、负债结构分析、资产负债匹配分析等。企业资金来源主要有股东投资和负债两大主要方面，吸收股东投资无按期还本付息的压力，但可能会分散企业控制权；负债具有“抵税”作用，但负债规模扩大会增加企业财务风险。资产结构包括流动资产与非流动资产的结构，现金、存货与其他流动资产的结构，固定资产、长期股权投资与其他长期资产的机构。资产结构不合理，势必会导致资产不足和资产闲置并存，影响企业的经营和盈利。负债结构是指短期负债和长期负债的比例关系。短期负债通常利率较低而偿还期限较短，而长期负债则利率较高而偿还期限较长。因此必须要把握好负债结构，既满足企业的资金需求又降低融资成本。资产负债匹配是指流动资产与短期负债、非流动资产与长期负债的配比情况，提升资产负债匹配度，可提高资产的使用效率增加收益并且降低财务风险。根据会计准则的要求，企业收入是以权责发生制基础确认的，存在一定的风险性，收现性指标反映了企业收入实现程度。稳定性分析主要是评价企业不同年度获得盈利是否稳定，有无存在大起大落的情形。
4.3 苗木栽植 苗木栽植于第2年早春土壤解冻后进行。选用无病虫害、无机械伤、根系完好的优质大苗壮苗，顺定植行按1 m株距挖坑栽植，南北行向，形成1 m×4.3 m株行距，栽植时苗木根系蘸匀泥浆，每亩栽植155株，苗木栽植后顺定植行浇透水。
因此，在信用评估时，必须要对企业财务质量进行评价，从而真实反映企业的信用能力，为银行授信提供依据。
三、总结
信用评估是维护银行业信贷安全和保持金融业健康有序发展的一道重要屏障。我们认为应当从企业基本素质、行业发展前景、企业经营管理水平、企业盈利能力、企业财务质量等五方面加强信用评估，切实提高信用评估的效果，发挥信用评估的作用。
参考文献
[1]罗彬,罗洎.大数据背景下中小科技型企业信用评级研究[J].云南科技管理,2017,30(4)：4-8.
[2]王国龙.商业银行的中小企业信用评价探析[J].纳税,2018,12(29)：137-138.
[3]张旭荣.基于“投—贷”联动的科技创新企业信用评级研究[D].西安：西安科技大学,2018.
[4]刘小萌,许长新.利用财务比率和公司治理指标建构企业信用评级预测模型[J].财会月刊,2017(3)：47-55.
[5]钟齐.谈我国商业银行对企业信用评级的指标体系构建[J].企业家天地(理论版),2010(3)：38-39.
标签：信用评估论文; 风险管理论文; 银行业论文; 企业信用论文; 中国建设银行股份有限公司台州分行论文;