关于“预计未来现金流量现值”计量属性可靠性的探讨，本文主要内容关键词为：现值论文,可靠性论文,现金流量论文,属性论文,未来论文，此文献不代表本站观点，内容供学术参考，文章仅供参考阅读下载。
长期以来，我国财务会计核算制度中很少采用“现金流量”概念，也未明确采用现值技术。但在财政部2001年颁布的《企业会计制度》中已将“未来现金流量现值”计量属性引入接受捐赠资产业务中，最近出台的“存货”和“固定资产”具体准则，也有选择地采用了“未来现金流量现值”计量属性。从我国财务会计改革发展方向看，现值技术的应用范围将会进一步扩大。由于传统的财务会计结构模式是会计计量的历史成本原则，因此，“预计未来现金流量现值”可靠性问题，成为了会计界所关注的焦点之一。“预计未来现金流量现值”计量属性具有多大的可靠性？可操作性如何？这既是当今重要的会计理论问题，也是会计界所面临的一个现实问题。本文拟对“预计未来现金流量现值”计量属性的可靠性进行探讨，谈谈自己的看法。
一、对会计信息可靠性的基本认识
美国财务会计准则委员会对可靠性的表述是“一个会计信息指标的可靠性，以真实地反映它意在反映的情况为基础，同时又通过核实向用户保证，它具有这种反映情况的质量。”可靠性包含反映的真实性、可核实性和信息的中立性。其中：反映真实性就是一项会计信息指标，符合它意在反映的现象。这种反映是指恰当地反映，也就是说明会计事项的实质内容或经济事实，而不是只是反映它们的法律形式，更不是要求会计象镜子反映物体那样提供的信息与实际情况绝对精确一致。会计反映经济事项是借助会计方法实现的，由于各种方法都要对经济事项予以估计、分类、汇总、判断和分配，其结果难免有误差。反映真实性的特征旨在减少会计方法的误差，使会计信息能实现所设计的反映目标即可。可见，反映真实性意为近似的反映。关于可核实性，美国执业会计师协会所属会计原则委员会1970年公布的第4号公报，题为《企业财务报表所依恃的基本概念和会计原则》中关于可核性的定义性说明为：“可核的财务会计信息，是独立的计量员们用相同的计量方法，基本上会重现的信息。”我们在会计核算中，常常用同样的计量方法进行复算复核，要求得到的数值基本相同，借以证实有关人员的操作遵守了规定的计量方法，没有计数上的错误。可核性确保会计人员正确而无偏见地使用其所选择的方法。而中立性，则是要求会计信息对实际情况反映应该是公允，没有掺入个人的偏见或舞弊，不带任何偏见，不偏袒任何一方的利益。反映真实性是可靠性的基本要求，而可核性、中立性则是验证其可靠应具备的条件。
二、对“预计未来现金流量现值”计量属性可靠性的剖析
（一）从会计行为动机来看，人们进行会计核算采用何种计量属性，提供何种会计信息，不是会计信息提供者主观意志的结果。它是会计实践活动所面临的经济环境所决定的。
迄今为止，财务会计对经济事项计量主要是采用历史成本计量属性。由于历史成本是在市场上由买卖双方经过正常的交易活动确定的，不是会计人员主观决定的结果，这种计价已经经过市场的检验，并有原始凭证为依据，可以为会计人员所证实。因此，历史成本具有较高的可靠性，成为会计计量的最基本属性。但是这种可靠性又是相对的：一是随着经济环境的变化，当会计核算对象的价格发生剧烈变化时，历史成本信息相对滞后，它只反映过去而不代表现在，更不预示将来，其信息逐渐失去与企业真实财务状况和经营业绩之间的相关性，也与投资者决策发生背离；二是对于企业发生的既无直接核算凭证，又无类似的市场价格可作为参照依据的经济事项，由于无法取得历史成本信息，传统的历史成本计量属性已经无能为力。因此，提供满足投资者、债权人和企业内部管理者需要信息的历史责任就落在“预计未来现金流量现值”肩上。
由于预计未来现金流量现值是综合企业过去财务状况、现行市场信息以及未来企业市场发展趋势，在合理、客观的基础上，利用特定主体的相关现金流量和折现率进行估计、判断和选择确定的，其过程与它意在反映的现象发展过程基本吻合，结果也符合真实性要求。不可否认，“预计未来现金流量现值”存在一定估计、假设因素，在许多情况下，必须估计成本或价值，使用合理的估计，是财务报表编制过程必不可少的部分，而且不降低财务报表的可靠性。可见，对一些经济事项采用估计、判断行为，也是财务会计所固有的、必须的。我们不能因谙熟历史成本计量属性而否定“预计未来现金流量现值”的真实性。
（二）对会计信息可核性提出要求，其目的在于保证会计信息反映它意在反映的对象，以此增加会计信息的有用性。诚然，可核性是以客观的数据资料和真凭实据为前提，但我们不能绝对以有否原始凭证作为判断预计未来现金流量现值是否可核性的唯一标准，对于预计未来现金流量现值有以下因素对其可核性予以支持：首先，对未来现金流量现值进行预计的主体，是合格的会计人员和具有一定实践经验的管理者；其次，虽然对预计未来现金流量现值是估算确定的，但由于估计的基础是建立在科学的基础之上，并且由合格人员进行实施，所采用的方法意在反映它所要反映的对象，其信息也就符合了可核性的要求。
可以讲，只要企业提供的预计未来现金流量现值有充分的理由和依据，采用的方法足以反映它意在反映的对象，并且市场上没有相反证据表明这种预计的现金流量现值是不适当的，可以认定这种信息是可核实的。
（三）“预计未来现金流量现值”是通过对未来会计事项或经济业务借助概率，客观折现率，经过精确计算确定。其结果不带有任何主观偏见，符合中立性特征。
可以看出，“预计未来现金流量现值”虽然其信息是对未来估计和判断，具有一定主观随意性，但我们不能因此而否认其可靠性，也不能一概而论“预计未来现金流量现值”可靠性不及历史成本。由于按历史成本计量得出的会计信息要受多种经济因素的影响。而信息使用者在现时使用这些信息，则是要面对现在和未来的经营决策。这样按历史成本计量得出的信息就有可能由于其不相关而变得较不可靠；反过来，尽管未来现金流量现值它也要受多种经济因素的影响，但信息使用者在现时采用未来现金流量现值计量经济事项，所得出的信息与现时或未来经济决策是较相关的，并且由此而变得可靠。
三、影响“预计未来现金流量现值”可靠性因素的分析
“预计未来现金流量现值”是着眼于未来的信息，它是不确定情况下未来现金流量与折现率的函数。其可靠性程度既受现金流量、折现率等客观因素的影响，也与企业管理者、会计人员主观判断水平相关。其可靠性主要受以下因素的影响：
（一）预计未来现金流量的状态
在确认预计未来现金流量时，有些资产现金流量的预计值较为容易确定，而有些资产现金流量的预计则比较困难，其合理性应根据获得现金流量难易程度、唯一性和确定性等因素，考虑决策所需信息的重要性区别对待。一般情况，未来现金流量应以历史的实际现金流量为基础加以确定，而对于事先可以通过合同或协议等形式确指或预先确定的未来现金流量，可按其事前约定。
当未来现金流量是唯一的、确定值时，该现金流量为无风险的现金流量。而当未来现金流量随着企业未来状态变化而不同时，该现金流量则为有风险的现金流量。未来可能状态的多变性，也是预计未来现金流量需要考虑的因素。
（三）预计期间的合理性
表面看，预计现金流量时，其时间范围应无限期的延长，这样才能更好地突出“预计未来现金流量现值”可靠性特征。其实并非如此，因为，预计是对未来事物发展趋势的一种判断，企业经营中的风险、不确定性因素每时每刻在起作用，使得预计的情况与实际结果的差距不断的拉大。可见，预计期间长短与“预计未来现金流量现值”信息可靠性的质量并非呈正比例变动，而呈反向关系，预计期间越短，“预计未来现金流量现值”信息可靠性越高，反之，预计期间越长，“预计未来现金流量现值”信息可靠性越低。
（四）折现率选用的合理性
首先，采用什么样的折现率与会计主体理论有关，如采用企业主体理论，折现率的主要依据为借款利率和权益资金的资金成本；其次，提供预计未来现金流量信息是为了给企业的投资者、债权人和管理人员进行经营决策提供更有力的支持，因此，选用折现率的原则应与预计期间确定原则相一致，与预计期间相配合；最后，利用目前利率进行折现，固然可以获得有关现行市场信息，但与未来脱节，不能有效地发挥预计未来现金流量现值信息对未来决策的引导作用，因此，选择折现率必须考虑这一因素。