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微型企业是提供新增就业岗位的主要渠道，是企业家创业成长的主要平台，是科技创新的重要力量。应进一步加大支持力度，全面提升微型企业的金融服务能力，加强民间力量在微型企业融资中的作用。
一、我国微型企业融资的发展
改革开放以来，微型企业犹如雨后春笋般涌现，在我国整个经济发展进程中扮演着越来越重要的积极角色。微型企业是提供新增就业岗位的主要渠道，是企业家创业成长的主要平台，是科技创新的重要力量。支持微型企业健康发展，对于我国经济保持平稳较快发展，实现升级转型，具有重要战略意义。
近年来，政府非常重视微型企业的融资问题，连续出台了一系列扶持微型企业的政策和措施，也取得一定的积极成效。例如出台《关于进一步促进中小企业发展的若干意见》，提出全面落实支持小企业发展的金融政策，加强和改善对中小企业的金融服务，切实缓解中小企业融资困难，进一步营造有利于中小企业发展的良好环境等；全国金融工作会议上着重强调，要加强对符合产业政策的企业特别是小型微型企业的信贷支持。2012年2月召开的国务院常务会议明确要求，扩大中小企业专项资金规模，努力缓解融资困难。其中，要求政府采购安排一定比例专门面向微型企业，对微型企业3年内免征部分管理类、登记类和证照类行政事业性收费，加快推进营业税改征增值税试点，完善结构性减税政策。另外，政府还要求扩大技术改造资金规模，重点支持微型企业应用新技术、新工艺、新装备；建立和完善微型企业分类统计调查、监测分析和定期发布制度；加快企业信用体系建设，推进企业信用信息征集和信用等级评价工作；落实企业安全生产和产品质量主体责任，提高微型企业管理水平等等。
但由于发展规模小、发展波动大和抗风险能力弱等原因，微型企业所能利用的资源有限、市场占有份额低，在市场竞争中一直处于弱势状态，融资困难等问题仍很突出。2011年12月，广东省中小企业局、省民营经济发展服务局局长在第四届成长型企业投融资高峰论坛上表示，当前中小企业的融资难的问题尤为突出，“据我们今年对100家销售在2000万以下的微型企业融资情况抽样问卷调查显示，有资金需求但获得银行授信支持的目前还达不到1/5。”2012年由复旦大学管理学院与交通银行合作完成的《2012复旦大学一交通银行中国中小微企业成长指数报告》对国内中小企业的生存现状和未来发展作了全面调查和研究。调查结果显示，微型企业的亏损比重显著高于中小型企业，微型企业的亏损比重高达10.6%，是中小型企业的5至6倍。亏损率水平的差异反映了微型企业经营状况相对较差，这也使得金融机构更难为微型企业提供服务和支持，从而导致中小企业特别是微型企业融资难度较高。如何进一步有效降低成本、提高收益率、促进微型企业金融服务可持续发展，是十分迫切的问题。
二、我国微型企业融资存在问题的原因
分析起来，微型企业融资难的原因是多方面的，既有金融体制方面的原因，也有企业自身发展不足、信用缺失导致的原因；加上微型企业存在行业分散、规模偏小、抗风险能力弱、抵押担保缺乏等状况，使得金融机构开展微型企业金融服务需付出更多成本。
1.微型企业融资渠道狭窄
我国微型企业的融资渠道比较狭窄，主要是依赖业主投资、内部集资和银行贷款等融资渠道，尽管风险投资、发行股票和债券等融资渠道也被使用。总体而言，这些融资渠道可以分为两种，一是内源融资渠道（内源性权益资本融资渠道和债务资本融资渠道），二是外源融资渠道（直接融资渠道、间接融资渠道和政策性融资渠道）。对于微型企业而言，内源融资方面，自有资金不足，自我积累有限；对于外源融资而言，证券市场准入门槛高，通过间接融资获得的资金有限，民间融资也有待规范。一些企业为扩大生产规模、解决资金缺口，在间接融资不畅、直接融资艰难的情况下，要么靠自我积累，要么向民间高息借贷，多数企业达不到融资的目标和效果。
2.微型企业融资能力较差
从企业层面来看，微型企业融资难与其自身缺陷有关。微型企业往往缺乏抵押担保等基本信贷资料，有的小企业是“家族式”企业，财务制度不规范，信用等级较低，结算大多采用现金交易，银行账户流水非常少，银行无法掌握企业真实现金流。另外，一些微型企业经营不符合国家产业政策导向，同时与微型企业信贷配套的抵押、担保、评级等制度还不完善，而金融机构从信贷资金安全性考虑，严控风险，导致审贷环节严格，使获得贷款的难度加大。与此同时，一些微型企业增长结构不合理，相当一部分企业过去是高耗能、高污染企业，这类企业受国家政策冲击，被关停并转后，一直难以转型。还有一些企业，经营战线拉的太长，顾此失彼。这也是造成资金链紧张的重要因素。
3.银行业面对微型企业融资的压力
面对微型企业融资问题，银行业自身也存在着很大的压力。一方面，银行业面临双重压力。在信贷运作中，微型企业相对于大中企业违约率相对较高，而现行条件下微型企业贷款的资本消耗又相对更大，风险调整后的资本回报率也相对更低，不利于商业银行发展微型企业贷款业务。而且，在当前稳健的货币政策下，有限的贷款规模已经很难满足既有大客户的正常融资需要，微型企业在向银行争取融资时处于更加不利地位。另一方面，银行的成本管控是导致微型企业融资难的又一成因。目前，许多微型企业在融资时均存在质押物不足、财务管理不规范，企业信息不透明或难辨别等问题，在这种情况下，不仅使银行放贷风险增加，而且导致银行放贷成本过高，减弱了银行业对微型企业放贷的热情。
三、加强民间力量在微型企业融资中的作用
当前形势下，一边是民间游资投资无门，一边是微型企业融资难，如果能在二者之间寻找到一个联动发展的支点，将为破解微型企业融资难提供新的契机。在我国正在进行的温州和珠三角的金融改革实验中，民间金融就是一股重要的力量。
1.鼓励民间资本发展村镇银行
发展村镇银行，让微型企业不再融资难。但是，在现有的政策框架下，要求大型金融机构作为村镇银行的发起单位。我国不仅地域和经济总量大，又存在巨大的地区差异和城乡差别，要想实现基层金融服务的充分竞争，只靠大中型机构恐怕不够，要考虑发展主要服务微型企业和当地居民的社区金融机构，例如村镇银行。2012年3月28日，国务院批准温州金融改革试点，允许当地民间资本组建小型的社区型银行即村镇银行，允许大量符合条件的小额贷款公司可改制为村镇银行。打破金融垄断，让民间资本兴办小型金融机构，为微型企业打通投资金融机构的道路。实际上，让民间资本进入银行业，真正的意义远不只是资本准入，而是民营作为市场主体之一参与市场竞争所带来的效率提高，并进一步实现市场优胜劣汰的生态循环。
2.鼓励民间资本发展典当行
对于微型企业来说，典当行是一个不错的融资渠道，典当融资最大的优势在于灵活、高效和便捷。因此，应当鼓励民间资本发展典当行，发挥典当行业的短期融资优势，降低微型企业的融资成本。例如在民营经济大省浙江，97%的典当企业由民间资本投资设立。根据浙江省商务厅的统计显示，截至2011年年底，全省74.54%的典当企业开展了动产质押业务，业务总计达23.45万笔，占所有典当业务数的84.78%；全年流动资金周转5.42次，单笔放贷金额提高到14.74万元，有力支持了微型企业的发展。典当作为一种不错的短期融资理财工具，已越来越多地融入市场经济活动和日常生活当中。与过去“走投无路上当铺”完全不同的是，现时代的典当行业“救急不救穷”。将手中的闲置商品抵押在典当行换取资金进行新的投资，典当能够为客户盘活资金周转速率，这对于需要资金周转速度快的微型企业来说尤为重要。
3.积极发展小额贷款公司
小额贷款公司作为近来兴起的一个热点，其存在和发展对我国的金融市场有着重大意义。小额贷款公司可以成为联系大型金融机构和小型企业的纽带，真正完善我国的金融体系。同时，因为小额贷款公司的服务对象明确为小型公司，可以为许许多多中小型的民营企业提供对应的金融服务，为微型企业融资提供一条新的途径，从而缓解我国微型企业融资困难的问题。截至2012年3月末，全国共有小额贷款公司4878家，贷款余额4447亿元。仅2012年前三个月就新增596家，平均每月新增近200家。无论从业务规模看还是从扩张速度看，小额贷款公司都获得了快速的发展。
然而，尽管小额贷款公司发展迅速，其所面临的各种问题却不可忽视。至少应当在如下几个方面亟待规范：明确金融机构定位；提供更多的政策支持；建立小额贷款风险分散机制；适时放宽对小贷公司升级为村镇银行的严格限定。怎样较好地解决这些问题，决定了小额贷款公司未来的发展空间，以及能否真正解决当前我国微型企业融资难的问题。